Language:


Business Term of the Day for 13 November 2019

English Editorial Services’ mission is to assist international businesses and organizations of all sizes to communicate clearly, correctly, and persuasively with their business partners and target audiences using words and images.

As part of our services, we offer a new Business Term of the Day each business day explained in both English and Czech. To have these terms delivered to your email at no charge, subscribe to the Business Term of the Day.

Share this page:   

Vertical integration

Vertikální integrace

Definition
Vertical integration is the practice of a company owning multiple levels of its supply chain.
Definice
Vertikální integrace je stav, kdy společnost vlastní několik úrovní svého dodavatelského řetězce.
Example sentence
Although BP began as a company focused on oil exploration and extraction, its subsequent vertical integration up through final sales to customers has enabled it to achieve the seventh-highest revenue in the world.
Příklad použití ve větě
Ačkoli BP začala jako společnost zaměřená na průzkum a těžbu ropy, její následná vertikální integrace až po konečný prodej zákazníkům jí umožnil dosáhnout sedmých nejvyšších tržeb na světě.
Comment
Parts of a supply chain are said to be upstream of a company when they are further from end customers and downstream when they are closer. Complete vertical integration involves controlling both upstream suppliers (backward vertical integration) and downstream distributers (forward vertical integration). Horizontal or lateral integration is when a company has multiple production units on the same level of the supply chain.
Poznámka
Součásti dodavatelského řetězce vzdálenější od zákazníků leží proti proudu společnosti, a ty bližší po proudu. Úplná vertikální integrace zahrnuje ovládání jak dodavatelů proti proudu (zpětná vertikální integrace), tak distributorů po proudu (dopředná vertikální integrace). K horizontální integraci dochází, pokud má společnost více jednotek na stejné úrovni dodavatelského řetězce.
Vertical integration

Subscribe to the Business Term of the Day at no charge.

To unsubscribe or change your delivery email address, please send us an email at terms@englisheditorialservices.com.


Your message is important. Your image is precious. You know what to communicate. We help you to say it.