Definition

A quant trader uses high-speed computing in combination with mathematical models, algorithms, and large datasets to identify speculative or arbitrage opportunities and execute the associated trades.

Example sentence

Jim, a quant trader, developed a model that detects abnormal options volume in a mid-cap tech stock.

Comment

Quant traders specialize in algorithmic trading. They develop systematic trading strategies using statistics, computer science, and financial theory. They often work with high-frequency trading (HFT) algorithms, which are computer programs designed to execute a large number of trades at extremely high speeds, often within milliseconds. Therefore, it is crucial that these models be accurate and work with quality data. Quant traders often rely also on other techniques. Momentum trading, for example, is an approach whereby a trader buys assets displaying upward price trends and sells assets in downward price trends. The assumption is that these trends will continue in the short to medium term. Quant traders also use machine learning to build predictive models that analyze complex datasets and optimize trading strategies with minimal human intervention. Although quant traders can sometime achieve very high returns on their speculations and arbitrage operations, they also are pursuing very risky strategies where even a small bug in a trading model could result in losing large amounts of money.

Definice

Kvantitativní obchodník využívá vysokorychlostní výpočetní techniku v kombinaci s matematickými modely, algoritmy a rozsáhlými datovými soubory k identifikaci spekulativních nebo arbitrážních příležitostí a k provádění souvisejících obchodů.

Příklad použití ve větě

Jim, kvantitativní obchodník, vyvinul model, který detekuje abnormální objem opcí u technologických akcií střední kapitalizace.

Poznámka

Kvantitativní obchodníci se specializují na algoritmické obchodování. Vyvíjejí systematické obchodní strategie s využitím statistiky, informatiky a finanční teorie. Často pracují s algoritmy vysokofrekvenčního obchodování (HFT), což jsou počítačové programy určené k provádění velkého počtu obchodů extrémně vysokou rychlostí, často v řádu milisekund. Proto je zásadní, aby tyto modely byly přesné a pracovaly s kvalitními daty. Kvantitativní obchodníci často využívají i jiné techniky. Momentum trading je například přístup, při kterém obchodník nakupuje aktiva vykazující vzestupný cenový trend a prodává aktiva s klesajícím cenovým trendem. Předpokládá se, že tyto trendy budou pokračovat v krátkodobém až střednědobém horizontu. Kvantitativní obchodníci také využívají strojové učení k vytváření prediktivních modelů, které analyzují komplexní datové soubory a optimalizují obchodní strategie s minimálním zásahům člověka. Ačkoli kvantitativní obchodníci mohou někdy dosáhnout velmi vysokých výnosů ze svých spekulací a arbitrážních operací, používají také velmi riskantní strategie, kde i malá chyba v obchodním modelu může vést ke ztrátě velkých částek peněz.

Business Term of the Day

English Editorial Services’ mission is to assist international businesses and organizations of all sizes to communicate clearly, correctly, and persuasively with their business partners and target audiences.

Simply subscribe to receive our Business Term of the Day at no charge to your inbox each business day, with explanation in English and Czech.

Subscribe